界面新闻记者 | 孙艺真

　　从收到上交所问询函到表示问询回复仅用时4天，国泰君安（601211.SH，02611.HK）、海通证券（600837.SH， 06837.HK）再次创造归拢重组的“上海速率”。

　　12月30日晚间，国泰君安、海通证券同步表示对于本次归拢重组审核问询的回复阐扬，就上交所提议的对于归拢重组往复目标及整合管控、往复订价、现款选择权等投资者权力保护设施、配套召募资金等问题一一作出回应，表示无数重要细节。

　　凭据回复阐扬，两家公司将加速业务整合，在本次往复后尽快完成营运整合过渡，并按照监管机构条目股东包括子公司在内的各样派司整合、业务区别等责任，杀青业务、客户的全体挪动归拢。

　　现在，国泰君安、海通证券已建立责任机制，加速股东两边业务、客户与职工的衔尾安置。

　　具体来看，归拢后公司将承继两家公司一谈业务天禀和履历、连结两边现存业务，整归拢优化零卖、机构、企业客户办事体系，充分保险客户权力、更好支持客户办事体验、进一步作念大客户限度。将加速营运、系统、财务与合规风控会通，分步分批杀青客户、业务、系统等的平行挪动及整合颐养，构建颐养管控、垂直经管、分级授权的集团化合规风控经管体系，推动杀青系统整合安全有序、基础资源灵验诓骗、客户体验平滑过渡、公司经管快速颐养。

　　凭据表示信息，归拢后公司控股股东和践诺戒指东谈主均保持不变，并将凭据联系法律律例以及公司规定限定，选举构成新一届董事会。

　　子公司方面，公告提到，将对联公司凭据业务板块、条线进行全体管控，就往复后子公司之间存在的“一参一控”、同行竞争、业务边界区别等问题，收受灵验举措以骄贵监管机构条目。

　　凭据国泰君安此前公告，本次归拢重组往复将配套召募不跨越100亿元资金。在本次上交所问询函回复中，各项资金具体用途进一步明确。

　　其中，不跨越30亿元将用于归拢后公司海外化业务、不跨越30亿元将用于往复投资业务、不跨越10亿元将用于数字化转型成就、不跨越30亿元补充营运资金。

　　上交场地问询函中指出：“聚拢海通证券各样业务收入变动情况及原因，分析其收入和归母净利润变化趋势，海通证券是否已充分计提联系亏本，现在上述影响功绩的身分是否已发生变化或排斥，对存续公司的影响及应答设施，并在重组阐扬书补充表示联系风险公告。”

　　公告骄傲，收尾2024年9月末，海通证券分类为以公允价值计量的金融金钱包括往复性金融金钱、其他债权投资和其他权力器具投资，全体估值合理；分类为以摊余成本计量的金融金钱主要包括始终应收款、融出资金、买入返售金融金钱和应收融资租出款。

　　具体来看，收尾 2024年9月末，海通证券主要金融金钱计提的减值准备金额为100.92亿元。其中第一阶段计提的减值准备金额为14.67亿元、第二阶段计提的减值准备金额为13.33亿元、第三阶段计提的减值准备金额为72.91亿元。海通证券计提减值准备的金钱主要为第三阶段的金融金钱。

　　海通证券仍是按照企业管帐准则及联系限定对金融金钱进行了合理估值和减值计提，充分清楚联系存量风险。2024年9月以后，国内一揽子增量战略陆续出台，本钱市集活跃度显赫支持，同期海通证券进一步增强了风险管控，均有助于改善上述影响功绩的不利身分。

　　翌日，归拢后公司将以并表经管为握手，构建垂直一体的全面风险经管体系，强化要点部位风险穿透管控，支持风险预判预警和应答才调，真切风险数据治理，成就颐养的风险数据集市，强化存量风险处分力度，防卫增量风险发生。

　　除上述问题，上交所还对商誉、债务处理、需实施要道等进行了问询。在商誉方面，收尾2024年9月30日，两家公司商誉限度相对净金钱限度十分小。债务处理方面，两家公司具备较强的偿债才谐和担保才调，收尾当日两家公司均未收到任何债权东谈主条目奉赵债务约略提供相应担保的见地。在需实施要道方面，尚需实施的审批要道预测不存在影响本次往复的本色性拒接。

　　凭据收尾2024年三季度末的备考归拢财务数据，归拢后公司归母净金钱3267亿元、净本钱1774亿元，均位居行业第一。同期，归拢后公司的决策功绩亦大幅跃升。凭据两边2021年度至2023年度经审计的财务数据测算三年平均商业收入和归母净利润，归拢后公司的商业收入达到688亿元、归母净利润达到188亿元，分别位居行业第一和第二。